２００９年１１月９日前場

本日前場の日経平均は８円４０銭高の９７９７円７５銭で終了しています。
小安く始まりもみ合いました。
日経平均はプラスでしたが、ＴＯPIXは－３．２１の８７０．８０

１０：５９時点で東証１部は
値上がり銘柄　５０８
値下がり銘柄１０１８　（変わらず１６２）と値下がり銘柄数が大幅に上回っています。

指数（日経平均）が上昇しても儲けにくい相場が続いています。
今週はＳＱに絡む思惑も出やすくなっています。


２００９年１１月９日前場の日経平均　　　　２００９年１１月９日前場の日経平均先物

始値　　９７７７円６４銭（　９：０１）　　　　　　　　　　９７６０円（　９：００）
高値　　９８３６円５５銭（　９：５２）　　　　　　　　　　９８４０円（　９：５１）
安値　　９７３１円５９銭（　９：０８）　　　　　　　　　　９７３０円（　９：０６）
前引　　９７９７円７５銭（１１：００）　　　　　　　　　　９８００円（１１：００）

データ
寄り付き前の外資系証券１０社注文状況　　４営業日連続の売り越し　
　　　　　　　　　　売り　　　　　買い
　
１０月１３日　２６３０万株　　　２２００万株　　　４３０万株の売り越し
１０月１４日　２３２０万株　　　２１３０万株　　　１９０万株の売り越し
１０月１５日　１９７０万株　　　３１２０万株　　１１５０万株の買い越し
１０月１６日　１６４０万株　　　１８８０万株　　　２４０万株の買い越し
１０月１９日　１７５０万株　　　１７６０万株　　　　１０万株の買い越し
１０月２０日　１９００万株　　　３５７０万株　　１６７０万株の買い越し
１０月２１日　２０４０万株　　　２６８０万株　　　６４０万株の買い越し
１０月２２日　２３４０万株　　　２３６０万株　　　　２０万株の買い越し
１０月２３日　１５５０万株　　　２０６０万株　　　５１０万株の買い越し
１０月２６日　１４６０万株　　　１３３０万株　　　１３０万株の売り越し
１０月２７日　１１６０万株　　　１４２０万株　　　２６０万株の買い越し
１０月２８日　２１１０万株　　　１８２０万株　　　２９０万株の売り越し
１０月２９日　２７４０万株　　　２１４０万株　　　６００万株の売り越し
１０月３０日　１５９０万株　　　２７３０万株　　１１４０万株の買い越し
１１月　２日　１６２０万株　　　１９２０万株　　　３００万株の買い越し
１１月　４日　２６５０万株　　　２０４０万株　　　６１０万株の売り越し
１１月　５日　２１５０万株　　　１８６０万株　　　２９０万株の売り越し
１１月　６日　２０２０万株　　　１５９０万株　　　４３０万株の売り越し
１１月　９日　２５２０万株　　　１９８０万株　　　５４０万株の売り越し


これ以前のデータは左サイドバーのマイカテゴリー
寄り付き前の外資系証券１０社注文状況　でご覧ください。

コメント 8

こんばんわ！
renbajinharuhi さん！！（＾＾）

　今夜は3年債の400億ドルが予定されていますね！(10日に10年債250億ドル、12日に30年債160億ドル)。入札結果を受けて米長期金利上昇ならばドル買い、金利低下であればドル売りに繋がる可能性が非常に高いと思います。（もちろん株にも影響があります。）
　
　また、ユーロ圏財務相会合も予定されているので、突発的な要人発言などに注意する必要があると思います。なお、今週は欧州の経済を見るうえで重要な10日に独11月ZEW景況感調査を控えています。同指標は前回を下回る予想となっており、ユーロ圏の景気回復ペースに悲観的な見方が強まっているため結果によっては、日本も影響を受けると思います。
　
　また、13日には米11月ミシガン大消費者信頼感指数・速報値を控えています。米住宅購入支援措置の延長を背景に、一部では市場予想を更に上回る結果になるのではないかとの見方もでています。そのため、思いのほか冴えない結果となれば株、ドルの下落要因となるかもしれません。
（＾＾）

今日のコメントきにかかったものです。
・　「金曜、ダウ指数は５０ポイントほどの下げで始まったが、けっきょく約２０ポイント高で終了となり、投資家たちは１０％を超える失業率が気にならないようだ。実は２７年ほど前も、投資家たちは高失業率を気にしなかった。１９８２年９月から１９８３年６月までの間、米国は１０％を超える高失業率だったが、この間Ｓ＆Ｐ５００は４０％の上昇となった。」 --- Bespoke Investment Group

　そのとおり、短期の、みとうしにはやく立ちません。（＾＾）

・　「１０月の雇用統計が示していることは、金利の引き上げは、しばらく有り得ないということだ。」 --- マックス・バブリッツ氏（SCM Advisors）

　ズバリです！！私もそう思います。

・　「トレードの計画を立てないトレーダーたちがいる。なぜだろうか？彼らと話して分かったことは、面倒だから計画を立てないのではない。彼らの心の奥深くには、トレードで勝てるわけがない、というマイナス思考が潜んでいる。」 --- ブレット・スティーンバーガー氏（TraderFeed）

　トレーダーの心理についての本を書かれた心理学者の方ですが、
よく分析していると思います。

　また、バーナンキが、「アメリカは再び成長期に入る。」と言っていましたが、「なるほど！」と思いました。（バフェットもそういう動きだし）
　しかして日本は？


　しかし、金はジリジリ上がりつづける展開ですね！押し目がありません。
こういうのは怖くて苦手ですね！
　買い増し時期が読めません！！
renbajinharuhi さんは、いかが思いますか？
（＾＾）
by wine (2009-11-09 20:38) 

こんばんは、wineさん。
いつも貴重な情報をありがとうございます。

日本は中間決算もほぼ終わり、内部要因がありません。
日経平均は上昇しても一部の値がさ株によるもので、値下がり銘柄のほうがはるかに多くなっています。
ＮＴ倍率の拡大が利益につながる投資主体の意図的な値がさ株買いと考えたくなります。

金相場は非常に堅調なので、だれもが押し目を待ちたいと思うのは当然なのでしょうが、「押し目待ちに押し目なし」の典型的なパターンになっています。
正直に言えばこんなに高くて買いたくないというところでしょうが、ドルの信認が薄れていることを考えれば金が誰もが信用する代替通貨として買われるのでしょう。
チャート的にも２５日線をサポートラインにきれいな上昇曲線を描いています。
うまい人は乖離率が急拡大したところで一部売り、サポートラインに近づいたところで買いを繰り返すのでしょうが、それが簡単にできる人はプロと言えるでしょう。
by renbajinharuhi (2009-11-09 21:33) 

私としては２７～３０日位に買えるかな？
と見ています。
　ドル安の真の意味は、アメリカ自身の競争力の復活のために、アメリカ自身が、始めていることだと思います。
　バーナンキの、「アメリカは再び成長期に入る。」「バフェットが鉄道株を買う。」が、「なるほど！」とつながりました。

　アグレッシブさがアメリカ経済の特徴ですから、今回のバフェットの勝ちになるかもしれません。
　また、現在の雇用も、新しく出来てきている会社が６０％を占めているくらいの国ですから。
　日本と違いアメリカ経済はまだまだ元気です！
　長期で見れば米国株を買われて、正解だと思います。
（＾＾）
　
by wine (2009-11-09 23:12) 

おはようございます、wineさん。
日本の経済構造が外需で稼ぐという傾向が強い以上、相手国の経済状態が良好という前提条件が必要なので、日本の景気回復は遅れるのは仕方がないでしょう。

＞２７～３０日に買えるかな？
かなり具体的な日にちですね。
実質１２月入りを一つのポイント（日柄的分析も含め）と考えられているのですね。
ここまでの予想が見事に的中しているので、注目して見ています。
by renbajinharuhi (2009-11-10 07:21) 

いえいえ！（＾＾）
ボラの少ないこういう相場は苦手です。
金鉱株の方は、買値より２５％くらい上で展開しています。
（大きいボラは救いです。）
　金に対する資金供給量だけに着目してみました。
　買ってる分だけの勝負になるかも？？？
（＾＾）
　

by wine (2009-11-10 20:51) 

こんばんは。

ＮＴ倍率の拡大が利益につながる投資主体の意図的な値がさ株買いということですが、具体的に教えていただけないでしょうか？

また、NT倍率は日経平均とTOPIXの乖離差を現しています。これでさやとりするプロは存在するのでしょうか？
by NO NAME (2009-11-10 21:29) 

こんばんは、wineさん。
保有分でも２５％の利益、さらに機会あらば、利乗せのチャンスをうかがう
さすがとしか言いようがありません。
by renbajinharuhi (2009-11-10 21:46) 

こんばんは、ＮＯ ＮＡＭＥさん。

２つの対象の価格差（いわゆるスプレッド）に注目した取引です。
その差がより開く（または縮まる）事により利益を狙います。

ＴＯＰＩＸと日経平均のどちらが操作しやすいかと言えば、銘柄数が少なく、値がさハイテク株の影響が大きい日経平均です。
（最近のように値下がり数が多くても日経平均は上昇する）
その要因はファーストリテイリング、セコム、ファナック、京セラなどの一部の銘柄によるものです。

ＴＯＰＩＸ＝９００、日経平均９０００円ならば倍率は１０倍です。
ＴＯＰＩＸ１０枚売り（９０００円）　日経平均１枚買い（９０００円）のポジションを組みます。

そこで上記の影響が大きい銘柄に買いを入れれば日経平均の上昇率はＴＯＰＸを上回ります。（または下落率の縮小）

１．ともに値上がり
仮にＴＯＰＩＸが５％上昇（９４５→９４５０）
日経平均が６％上昇（９５４０円）ならば
ＴＯＰＩＸの損失が４５０円、日経平均の利益が５４０円
ＴＯＴＡＬで９０円の利益になります。
２．ともに値下がり
逆にＴＯＰＩＸが６％下落（８４６→８４６０）
日経平均が５％下落ならば（８５５０円）
ＴＯＰＩＸでの利益が５４０円（売っているので）
日経平均の損失が４５０円、やはりＴＯＴＡＬで９０円の利益になります。

１．の場合でＮＴ倍率は１０→１０．０９
２．の場合でＮＴ倍率は１０→１０．１０　といずれも拡大しています。
１．２いずれの場合でもＮＴ倍率の拡大が利益を生み出します。

最近の一部値がさ株だけの上昇をみると上記のようなポジションを組んだ
投資主体が日経平均採用の値がさ株に買いを入れているのではないかと考えたのです。
もちろんポジション解消とともに逆の動き（買い付けた値がさ株が売られることによる日経平均の下落率がＴＯＰＩＸを上回る・もしくは日経平均の上昇率がＴＯＰＩＸを下回る）が発生することは考えられます。

実際に行っているプロがいるかどうかは分かりません。
（ばれるような手口ならばプロではないでしょう）
ただ、２つの商品間でのスプレッドを利用した取引は存在します。
（いちばん有名なのは金・プラチナ間のスプレッド取引、個別株同士でも存在します）

株価指数でこのようなことができるのも（行っている人がいたとして）現物・先物の売買高、売買代金が少ないからです。
（他の参加者が少ないほど相場を動かしやすい）

値がさ株は目障りな個人投資家が少ない（資金の都合で参加者が低位株などに比べて少ない）事も好都合です。
by renbajinharuhi (2009-11-10 22:51)